“떨어지는 칼날 잡지 마세요” 반도체도 옥석가리기…실적 보이는 대장주로ㅣ권다영, 김태성 아이에셋 본부장 [2시 마켓워치]

이번 주 초에는 분할 매수 관점을 말했지만 오늘은 떨어지는 칼을 잡지 말라고 입장을 바꿨다. 전저점을 깨고 내려온 뒤 반등할 때 공격적으로 접근하는 쪽이 유리하다고 봤다.

전공정 중심으로 일부 비중을 줄이고, 소부장은 먼저 자른 뒤 전저점 이탈 후 반등 시 매수하라고 조언했다. 코스피 5,400~5,450 이탈이나 삼성전자·SK하이닉스 전저점 이탈 시 소부장 조정이 커질 수 있다고 봤다.

2차전지 업종 전반의 약세는 테슬라 ESS 실적 부진과 리튬 가격 하락 영향으로 설명했다. 삼성SDI와 함께 그대로 보유 유지하는 쪽을 권했다.

테슬라 에너지 인프라 실적 부진과 탄산리튬 가격 하락에도 2차전지 자체를 걱정할 단계는 아니라고 봤다. 중국이 발을 빼면 수혜 가능성이 가장 높은 곳이라며 보유 유지를 권했다.

55만 원 가격대 이탈을 언급하며 SK하이닉스와 달리 덥석 매수할 자리는 아니라고 구분했다. 실적 확인 후나 정해 놓은 기준 위로 올라왔을 때 접근하라고 조언했다.

중동 특화 대공방어 체계 기업으로 방산 내에서 가장 안전해 보인다고 평가했다. 사업부 압축과 8월부터 이어진 기관 수급을 근거로 투자 관점에서 진지하게 고민해 볼 종목으로 제시했다.

AI 데이터센터·에너지 인프라 특화 기업 중 초기 안전했던 종목으로 언급했고, 이재용 회장의 중동 에너지 인프라 행보와 겹치는 교집합으로 봤다. 장대 양봉 후 추격보다 눌림목 형성 여부를 보라고 조언했다.

그룹사 물량이 중요한 시점에서 비그룹사 물량까지 분기 실적을 통해 성장폭이 확인되면 현재 가격대가 부담스럽지 않다고 봤다. 중간선거 전이라면 삼성물산과 삼성E&A에 집중하라고 언급했다.

3만 원대에서 위를 누르는 매도 물량이 있는 것으로 보인다며, 지금보다 주가가 더 회복한 이후에 추적하는 게 맞다고 봤다.

자회사 미코파워를 통해 실제 SOFC 사업 수익을 내는 기업이라며 SOFC 투자 시 빼놓고 보지 말라고 강조했다. 블룸에너지 호실적과 비화텍 강세가 이어지면 신고가 영역 진입 심리가 작용할 수 있다고 봤다.

동남아 규제로 폴리실리콘 가격 수혜가 먼저 나타날 수 있다며 태양광 거래가 붙을 때 1순위로 제시했다. 가격 상승에 리밋이 없어 가동률보다 가격이 우선한다는 논리다.

폴리실리콘 가격 우선 논리에서 OCI홀딩스에 이은 2순위로 언급했다. 시점과 시간의 차이가 있을 뿐 결국 같은 방향으로 간다고 봤다.

넷플릭스 실적 발표 후 하락에도 버틴 점을 근거로 추가 상승 여력이 남아 있다고 봤다. 고금리 방어 목적으로 콘텐츠를 본다면 다른 종목 대신 수익성을 가장 빠르게 개선한 이 기업을 보라고 조언했다.