제약·바이오 기업은 신약 개발 후 각국 판매 승인, 특히 FDA 승인을 받고 실제 판매가 이뤄지는 단계까지 와야 실적이 확인된다. 유한양행은 렉라자가 그 단계에 진입해 글로벌 매출이 늘고 있고, 로열티 수입까지 더해져 사업 포트폴리오가 안정적이라는 평가다.
차영주가 8종목에 대해 발언 9건을 남겼습니다 — SK바이오팜 · SK바이오사이언스 · 삼성바이오로직스.
30일 뒤 결과는 11/22부터 · 매수·매도 6건
매수 5조건부 매수 1관망 2
바이오 널뛰기 장세 유일한 피난처! 흑자 찍어내는 알짜 대장주는? -차영주 소장
유튜브 새 탭에서 보기유튜브이 발언 뒤
딜사이트경제TV 채널· 이 영상 뒤 발언은 7일 뒤부터 모읍니다
많이 말한 종목
10초 요약
제약바이오 섹터 종목들을 신약 개발-판매 승인-실제 판매 실적의 단계로 나눠 점검하고, 유한양행 렉라자 매출 성장과 SK바이오팜 직판 구조, 한미약품 비만 신약의 차별점 등을 긍정적으로 평가했다. 한편 한올바이오파마·ST팜은 임상·수주 확인 전까지 관망이 필요하다는 입장을 보였다.
차영주
제약바이오 종목은 신약 개발, 판매 승인(특히 FDA), 실제 판매 실적의 단계로 나눠 봐야 한다고 설명했다. 유한양행·SK바이오팜·한미약품·대웅제약 등은 실적과 파이프라인이 뒷받침돼 긍정적이고, 한올바이오파마·ST팜은 임상·수주 확인 전까지 지켜볼 단계라고 정리했다.
조건 · HK이노엔은 FDA 승인 통과, SK바이오팜은 뇌질환 신약 출시, 한올바이오파마는 임상 데이터 확인이 전제로 제시됐다.
오독 주의 · 종목별 긍정 평가가 매수 추천으로 읽힐 수 있으나, 상당수는 실적·파이프라인 소개와 조건부 관점이며 한올바이오파마·ST팜은 명시적 관망에 가깝다.
김도연
진행자로서 유한양행 렉라자 해외 판매, SK바이오팜 직판, 한미약품 비만 신약, 셀트리온 미국 직판, 삼성바이오로직스 가동률 등 종목별 핵심 쟁점을 질문으로 제시하며 토론을 이끌었다.
오독 주의 · 질문 형식의 발언은 진행자의 시각이 아니라 게스트의 답변을 끌어내기 위한 것으로, 진행자 자신의 종목 판단으로 오해될 수 있다.
발언 종목
8종목10/23 → 10/23 종가
- SK바이오팜매수외 1건차영주
뇌전증 치료제를 기술수출 없이 미국 직판으로 판매해 매출의 약 절반을 차지하는 구조가 설명됐다. 뇌질환 신약 파이프라인이 가시화될 경우 제약바이오 반등 국면에서 아웃퍼폼 가능성이 있다는 관점이 제시됐다.
따라서 그 부분들을 종합적으로 살펴보면 SK바이오팜 뇌전증 치료제어 그리고 이제 우리가이 시장 규모가 그렇게 한 8조원 정도로 크지 않다 하더라도 기타 다른 또 뇌와 관련된 어 치료 뇌 질환 치료제를 만든다라는 점에 있어서는 상당히 긍정적이죠.
그 부분들이 이 제약바이오 다시 한번 반등을 한다라면 강력하게 또 만약에 여기서 신약이 뇌와 질환과 관련된 신약이 하나 나오게 된다라면 어 굉장히 크게 아웃퍼폼할 가능성도 현재로선 배지할 수 없다 이렇게 말씀드릴 수 있겠습니다.
10/23 종가 7.7만 → 10/23 종가 7.7만종목 리포트 → - 한미약품매수D-88차영주· 중기
비만 신약이 인종·성별·식습관 차이를 겨냥한 동양인 특화 틈새시장 전략이라는 점이 차별점으로 소개됐다. 기술수출 자금과 탄탄한 실적 덕에 주가가 조정을 받아도 저평가로 보기 어렵다는 평가다.
한미학품 주가도 뭐 아무리조정을 받았다 하더라도 우리가 미래에 대한 비만 치료제를 본다 하더라도 굉장히 저평가를 시키지 못하는 이유 중에 하나가 탄탄한 실적에 있다라고 말씀드릴 수가 있겠죠.
10/23 종가 35.9만 → 10/23 종가 35.9만종목 리포트 → - HK이노엔조건부 매수차영주· 중기
위식도 역류질환 치료제 케이캡의 FDA 승인 여부가 최대 관건으로 제시됐다. 승인 통과 시 글로벌 메가 블록버스터 가능성이 있어 중기적으로 주목하는 시각이 있다는 설명이다.
조건 · FDA 승인 통과 시
관건은 FDA 승인이 이제 나는 겁니다. 아 예승 이제 남으로써 우리가 이제 그런 부분들이 이제 허가가 들어난다면 어 전 세계적으로 이제 그 이제 메가 블록버스터가 될 가능성이 있다라는 점에 있어서 그래서 SK이노엔을 좀 중기적으로 보시는 분들이 있어요. 뭐 그런 부분만 통과된다라면 정들이 가능성이 있기 때문에
10/23 종가 3.4만 → 10/23 종가 3.4만종목 리포트 → - 삼성바이오로직스매수차영주
공장 증설보다 가동률이 핵심이며 CDMO는 85% 가동이면 사실상 100%로 본다는 기준이 제시됐다. 기존 공장 평균 가동률이 80%를 넘는다는 점이 긍정적으로 평가됐다.
어 공장 가동률이 삼성바이오로직스는 평균 80%가 넘습니다. 기존 공장들 어 그런 부분들이 상당히 긍정적인 부분들이지 않을까 말씀드릴 수 있겠습니다.
10/23 종가 146만 → 10/23 종가 146만 - GC녹십자매수차영주
혈액제제(알부민)가 매출의 약 40%, 백신이 약 15%를 차지하는 독보적 사업구도가 소개됐다. 신약 개발보다 현재 사업 구도 안에서 안정적 실적을 유지하는 대표 기업으로 평가됐다.
어, 그런 부분들이 있으면서 전체적으로 안정적인 실적을 유지하고 있는 그러한 기업입니다. 새로운 어떤 신약을 개발한다라든지 어, 새로운 어떤 매출을 한다라기보다는 현재 사업 구도 내에서 안정적이고 어, 이런 것들을 통해서 꾸준히 우리가 움직이고 있는 대표적인 기업이 아니겠나 그렇게 말씀드릴 수가 있겠습니다.
- SK바이오사이언스매수차영주
현재는 CDMO 실적의 안정성이 부각되고, 향후 성장축은 폐렴균 공동 개발 등 신약 파이프라인이라는 설명이다. 새로운 미래 먹이 확보가 핵심 요소로 언급됐다.
그런 것에 그을는 분들을 개발하고 있다는 것이 새로운 미래 먹이를 하게 되는 어 SK 바이오사이언스의 하나의 핵심적인 요소가 아니겠나 말씀드릴 수가 있겠습니다.
10/23 종가 3.3만 → 10/23 종가 3.3만종목 리포트 → - 한올바이오파마관망딜사이트경제TV 채널
자가면역질환 신약 파이프라인 가치로 움직이는 종목으로, 임상 진행 상황이 재평가의 관건이라고 설명했다. 임상 데이터가 나오기 전까지는 예측이 어려워 조심스럽다는 관점이 제시됐다.
한올바이오파마 같은 경우도 임상 데이터가 나올 때까지가 상당히 좀 조심스럽다. 어 이렇게 정리하도록 하겠습니다.
10/23 종가 4만 → 10/23 종가 4만종목 리포트 → - 에스티팜관망차영주
어 그 부분을 좀 지켜봐야 될 거 같아요. ST팜은 CDMO로 생산하지만 이게 진입 장벽 높습니다.
10/23 종가 9만 → 10/23 종가 9만종목 리포트 →
영상 흐름
22:50어록
12건제약바이오 종목을 보는 틀은 ①신약 개발 ②각국 판매 승인(특히 FDA) ③실제 판매 실적의 세 단계다. 유한양행은 3단계까지 진입했고, HK이노엔은 FDA 승인이라는 관문이 남아 있으며, 한올바이오파마는 임상 데이터 확인 전까지 예측이 어렵다는 식으로 종목별로 어느 단계에 있는지를 기준으로 평가했다.
렉자 같은 경우 우리가 2021년부터 판매가 됐는데요. 어 대략 한 3억 달러 정도 판매가 됐습니다. 어 그러다가 2025년 작년에는 7억 달러 두 배 정도 늘었는데요. 지금 이제 3분기까지 8.6억 달러입니다.