[시장함께읽기] 6월 17일, 살아나는 시장, 코스닥 바이오, 반도체 소부장 사이좋게 상승(코스닥 승강제, D램재고, SK하이닉스, 일본 금리인상, 조선, 방산, 엔터, 로봇)

삼성전자는 하이닉스 대비 상대적으로 주가가 못 간다는 언급과 함께, 현재 상승 공간에서 추격 매수는 어렵고 하락이 나올 때 분할로 사는 전략을 제시한다. 장중 3~4%·2~3% 조정 시 조금씩 비중을 늘리는 방향으로 조언한다. MSCI 선진국 편입·주주환원 수혜 대형주로도 거론된다.

100조원 규모 특별 주주환원 추진 보도로 배당 수익률 5%가 가능해진다고 설명한다. D램 재고 역대 최저·HBM 쏠림으로 공급이 부족하고 수요는 늘어, D램 가격의 구조적 상승세는 쉽게 꺾이지 않을 것으로 단정한다.

7~8월까지 조선주 매수를 단기 전략으로 제시하고, 2분기 실적 시즌에 상승 가능성이 높다고 본다. 반도체 쏠림이 영원치 않으므로 장 색깔이 바뀔 때 조선·방산은 중장기 투자로 유효하다고 강조한다.

아틀라스 액추에이터 100% 납품과 열 관리 역할 확대, 테슬라 제동 부품 공급을 근거로 로봇 밸류체인 핵심 수혜주로 지목된다. 미국 로보틱스 행정명령이 발효되면 수혜가 집중될 것으로 전망한다.

현대차 그룹의 로봇 사업 진출이 모빌리티 소부장 재평가로 이어진다는 논리 아래, 보스턴다이내믹스 지분과 정의선 회장의 2040년 매출 비중(로봇 20%) 계획을 언급한다. 화자는 현대차그룹 관련주를 우선순위로 보라고 조언한다.

ESS 수냉식 냉각 모듈 최초 상용화 기술과 삼성SDI 미국 인디애나 증설 관련 100% 연관성을 근거로, 삼성SDI 성장이 그대로 반영되고 프리미엄을 받을 수 있다고 본다.

PBR 0.5배로 주가가 싸다는 판단과 함께, 미국 현지 생산(조지아 공장)·스포티지·텔루라이드 효과를 외형 성장 트리거로 든다. 로봇 연관성은 추가 확인이 필요하다는 단서가 붙는다.

일본의 에너지 안보용 LNG선 자국 건조 재개가 한국 조선에 물량 상쇄 돌파를 의미한다고 요약한다. 경쟁사 대비 일본과의 사업 협력 가능성이 높고, 조선업 주가 회복 가능성과 하반기 수주도 긍정적으로 본다.

반도체 소부장과 바이오가 코스닥 시총 1·2위라 함께 달리면 지수가 급등한다고 설명한다. 전고점까지 회복을 계속 노릴 것이라고 밝힌다.