그냥 만회하는 사실상 뭐 성장률이 높다 뭐 이런 상태값은 전혀 아닌 상태이지만 어쨌든 그래도 어 데스밸리는 만회했다 정도의 어떤 실적 발표였다라고 보시면 좋을 것 같고요.
윤진이 3종목에 대해 발언 3건을 남겼습니다 — 메타 · 애플 · 테슬라.
30일 뒤 결과는 11/21부터 · 매수·매도 3건
매수 1매도 2
테슬라·스페이스X 합병 '급물살' 주주들에게도 리스크 존재?ㅣ손석우ㅣ윤진ㅣ김승혁
유튜브 새 탭에서 보기유튜브이 발언 뒤
한국경제TV 채널· 이 영상 뒤 발언은 7일 뒤부터 모읍니다
최근 7일 전체 유튜버 발언
10초 요약
테슬라와 메타의 3분기 실적을 두고 성장성 둔화와 비용 부담을 함께 짚으면서, 스페이스X 합병 이슈와 클래스 C 주식 발행의 주주 희석 리스크를 논의했다. 나스닥 약세는 신규 매수세 부재와 AI 인프라 자금 이탈, 테크와 기성 기업 간 수급 이동에 따른 것으로 진단됐다.
윤진
테슬라 실적은 데스밸리를 만회한 수준이며, 일론 머스크의 주가 방어 움직임과 스페이스X 합병 추진 가능성은 높게 평가된다. 다만 합병 시 양사 간 매출 펌핑 효과가 사라지는 점은 마이너스이고, 메타는 데이터센터·전력 비용 증가로 당분간 매출 손실이 불가피하며 클래스 C 발행도 주주 희석 측면에서 부담이다.
조건 · 합병은 이슈메이킹일 가능성도 배제하지 않으며, 주주 표결과 규제 심사에 따라 지연될 수 있다는 단서가 붙는다.
오독 주의 · 합병 추진 가능성을 높게 본 것과 합병이 테슬라 주가에 호재라는 평가는 구분되며, 매출 펌핑 효과 소멸은 오히려 마이너스로 언급됐다.
한국경제TV 채널
테슬라 자동차 마진은 규제 크레딧 제외 시 개선됐고 FSD 도입도 늘고 있으나, 합병은 주주 희석과 규제 변수로 지연 가능성이 있다. 메타 광고는 AI 타게팅으로 단가가 올랐지만 노출량 감소와 에이전트 비용 구조가 수익성 변수이며, 애플 하향 로직에는 동의하지 않지만 M7 중 가장 버틴 만큼 단기 조정 가능성은 있다. 나스닥 약세는 신규 매수세 부재와 AI 인프라 자금 이탈 때문이다.
조건 · 애플은 실적까지 확인이 필요하다는 조건이 붙고, 메타 에이전트 수익성은 추후 지켜봐야 한다는 유보가 있다.
오독 주의 · 애플에 대해 단기 조정 가능성과 자산 배분상 비중 잔존을 함께 말해 방향이 혼재된 것으로 보일 수 있으나, 시장 수급에 따른 단기 조정과 중기 비중 관점을 구분한 발언이다.
발언 종목
3종목발언일 → 최근 종가
- 테슬라매도윤진
3분기 실적은 성장률이 높은 수준은 아니지만 라인 전환기의 '데스밸리'는 만회한 수준으로 평가됐다. 규제 크레딧 제외 시 마진 개선과 FSD 도입 증가는 긍정적이나, 에너지 병목과 케펙스 이연, 휴머노이드·자율주행 전환기 성장성 우려가 함께 제기됐다. 스페이스X 합병은 추진 가능성이 높게 평가되나 합병 후 양사 간 매출 펌핑 효과 소멸과 주주 표결 지연 가능성이 리스크로 언급됐다.
그러기 때문에 이런 부분들이 한마디로 테슬라가 XAI를 구독하고 그다음에 XAI가 테슬라 쪽에서 ESS를 구매해 주고 이런 이제 상호간의 매출들은 끊기게 된다라는 점이 좀 마이너스 포인트로 보시면 될 거 같고요.
- 메타매도윤진· 5개월
사상 최고 매출에도 AI 타게팅 단가 상승이 노출량 감소를 상쇄한 구조라 노출량(Q) 감소 변수가 남아 있다고 지적됐다. 뮤즈 에이전트는 지시마다 비용이 드는 구조로 원가율을 끌어올렸고, 데이터센터·전력 비용 증가로 향후 5개월가량 매출 손실이 불가피하다는 전망이 나왔다. 의결권 없는 클래스 C 주식 발행 계획은 주주 희석과 급한 자금 조달 필요성 측면에서 마이너스 요인으로 평가됐다.
그래서어요 구간 앞으로 한 5개월 정도 동안은 이런 굉장한 데이터 센터 회전으로 인해서 발생하는 매출 손실은 발생할 수밖에 없다고 봅니다.
- 애플매수한국경제TV 채널
루프 캐피탈의 목표주가 하향과 아이폰 판매대수 축소 전망이 전해졌다. 다만 중국 선호도 상승과 AI 침투 여력, M7 내 자산 배분 수요를 근거로 하향 로직의 합리성에는 동의하지 않는다는 의견이 나왔다. 다만 M7 중 가장 잘 버텨온 만큼 단기적으로 한 차례 조정을 받을 가능성도 언급됐다.
부채에 대한 부담감이 계속했을 때 M7 안에서의 자산 배분이 무조건 어느 정도 일정 비중은 도달해야 된다라고 하면 애플이 가져갈 만한 절대 비중은 아직까지 남아 있다라고 보고 있는 관점에서 피를 아직까지 논하기에는 우리가 실적까지는 봐봐야 된다 정도로 생각을 하고 있습니다.
영상 흐름
22:04어록
11건그래서 어 사실상 테슬라의 주가 방어를 위해 굉장히 좀 부단히 노력하는 모습을 좀 많이 보여줬습니다.
테슬라와 스페이스X 합병은 실적 발표 전후 이슈메이킹일 가능성도 있으나, 일론 머스크가 방향성을 정하면 후퇴하는 경우가 적어 추진 가능성을 더 높게 본다고 평가. 양사 시가총액 차이가 100조원(약 5%) 수준이라 M&A 자체보다 합병 후 양사 간 매출 펌핑 효과가 사라지는 점이 마이너스라고 짚었다.
