7월 뉴욕에서 목격한 헤지펀드 동향을 설명하며, 올드가드 진영이 소프트웨어를 숏 치고 반도체·인프라·에너지를 롱 하는 포트폴리오 경쟁이 있었다고 전했다. 변동성이 커지면 밸류에이션이 싸도 리스크 관리 차원에서 비중을 줄일 수밖에 없다는 점을 언급했다.
송종호가 2종목에 대해 발언 5건을 남겼습니다 — 삼성전자 · SK하이닉스.
매수 2
하이닉스와 인텔이 합작하는 이유(ft.송종호 대표 2부)
유튜브 새 탭에서 보기유튜브이 발언 뒤
10초 요약
AI 메모리 사이클이 아직 끝나지 않았다는 전제 아래, HBM4 공정 차이로 삼성과 하이닉스의 경쟁 구도가 재편되고 있다는 분석이 오갔다. 조정으로 밸류에이션이 낮아진 구간에서는 펀더멘털을 보고 모아가는 접근이 필요하다는 의견과 함께, AI 투자 수익화 시점이 향후 주가 탄력의 관건이라는 전망이 제시됐다.
송종호
AI 사이클이 끝난 구간이 아니며, 메모리 시장은 HBM4 공정 차이로 삼성과 하이닉스의 구도가 바뀌고 있다고 본다. 조정을 많이 받아 밸류에이션이 싼 구간에서는 교과서적으로 펀더멘털을 보고 주식을 모아가는 것이 맞다고 주장한다.
조건 · AI 투자가 실제로 이어질지는 올해 하반기~내년 상반기 에이전트 수익화 여부에 달려 있고, 기술적 해결이 안 되면 조정이 길어질 수 있다고 단서를 달았다.
오독 주의 · 삼성 업사이드를 더 크게 본다는 발언은 하이닉스에 대한 매도 의견이 아니라 HBM4 공정 경쟁력 비교 맥락이며, 파운드리 전망도 3년 시계의 조건부 전망이다.
전인구
메모리 시장에서 투자자 심리가 회복되려면 엔비디아 때처럼 새로운 기술에 대한 기대감이 계속 나와야 한다고 보고, HBF 등 차세대 기술의 주도권과 수혜 업체를 질문하며 짚었다.
조건 · AI 투자 수익화가 빨리 가시화돼야 투자자가 기다릴 수 있는 심리가 형성된다고 언급했다.
오독 주의 · 샌디스크가 유리하지 않겠냐는 질문은 본인의 확정적 추천이 아니라 대표님 의견을 묻는 질문이다.
발언 종목
2종목9/20 → 10/19 종가
- 삼성전자매수외 2건D-1064송종호· 3년-14.4%
HBM4 공정에서 삼성이 앞선 모습이 보이며, 고객 맞춤형 시장 전환 시 설계와 파운드리를 모두 보유한 점이 유리하다는 평가가 나왔다. 파운드리 부문은 대만 지정학 리스크에 따른 공급망 다변화 수요와 첨단 패키징 개선으로 3년 시계에서 TSMC 시장 일부를 가져올 수 있다는 전망이 제시됐다.
그래서 저희가 조정을 많이 받고 싼 구간에서는 확실히 밸류에이션을 믿고 사는게 필요하다고 저는 보고 있고
지금은 일단 HBM 4에서 말씀드렸지만 삼성이 좀 앞선 모습이 확실히 보이기 때문에 그런 부분에서 이게 이어지게 되면은 저는 삼성의 업사이드 더 크고
매수 · 3년
16:13 발언 듣기원본앞으로 한 3년을 이렇게 놓고 보면 TSMC 시장을 좀 가져올 수 있지 않겠냐 그 보고 있습니다.
9/20 종가 26.1만 → 10/19 종가 22.4만종목 리포트 → - SK하이닉스매수외 1건송종호-29.8%
HBM 시장 점유율이 작년 6할 수준에서 올해 5할로 낮아질 수 있다는 관측과 함께, 인텔과의 패키징 협력이 자사 마켓을 지키기 위한 과정이라는 설명이 나왔다. 낸드 부문은 인텔 인수 등으로 덩치를 키웠다는 언급이 있었다.
사실은 이런 구간은 다시 주식을 모아가는 어 그런 구간이 아닌가?
근데 이제 갔을 때 하이닉스에서 자기의 마켓을 계속 지키기 위해서 이제 인텔이 필요한 그런 과정이니까 이제 오늘 하이닉스 주가 또 많이 좀 올랐던 거죠.
9/20 종가 185.7만 → 10/19 종가 130.4만종목 리포트 →
