채권은 예금의 안정성과 주식의 수익성을 모두 겸비한 자산으로, 예금 대비 세제·중도매각·현금흐름 측면에서 장점이 있고 은퇴자나 현금흐름이 필요한 투자자에게 포트폴리오 필수 자산이라는 취지로 강의를 전개했다.
마경환이 4종목에 대해 발언 5건을 남겼습니다 — 미국 국채 1년물 · 미국 국채 10년물 · 한국 국채 10년물.
30일 뒤 결과는 11/13부터 · 매수·매도 5건
매수 4
퇴직하면 월급도 끝, 이자 받는 채권 투자로 평생 월급 만드는 전략｜미네르바 아카데미｜마경환
유튜브 새 탭에서 보기유튜브이 발언 뒤
10초 요약
고금리 국면에서 채권 금리가 예금을 웃돌아 세후 4% 이상 수익을 낼 수 있는 투자 기회가 왔다는 점을 설명하고, 국민주택채권·미국 단기국채·고쿠폰 장기채를 목적별로 조합하라는 채권 투자 강의다.
마경환
역대급 고금리 시대에 채권이 예금보다 세제·중도매각·현금흐름 측면에서 유리하며, 은퇴자나 현금흐름이 필요한 투자자에게 포트폴리오 필수 자산이라는 점을 강의했다. 국민주택채권, 미국 1년물 국채, 고쿠폰 장기채 세 가지를 제시하고 목적별 조합을 권했다.
조건 · 절세가 필요하면 국민주택채권, 1년 내 유동성이 필요하면 달러 단기국채, 중간 현금흐름이 필요하면 장기채라는 식으로 목적에 따라 선택하라고 단서를 달았다.
오독 주의 · 채권 ETF는 예금과 동일하게 과세된다는 점을 별도로 강조했으므로, 개별 채권의 비과세 혜택을 ETF에도 그대로 적용된다고 오해하면 안 된다.
발언 종목
4종목발언일 → 최근 종가
- 국민주택채권매수· 5년
국가가 발행하는 만기 5년 채권으로, 표면금리가 연 1% 복리라 대부분 바로 매각하는 점을 이용해 100원짜리를 85원에 싸게 사는 전략을 제시했다. 3억 원 투자 시 5년 뒤 약 7,200만 원이 붙어 연 4.3% 수준이며, 과표는 25%인 1,800만 원만 잡히고 나머지 5,400만 원은 비과세라 절세 목적에 적합하다고 설명했다.
1%밖에 이제를 안 주니까 사람들은 어 현금화 시키기 위해서 이걸 바로 팔죠. 그런데 오늘 제가 말씀드린 건이 국민주택 남들이 판 채권을 싸게 산다는게 기본 컨셉입니다. 예를 들면 국민주택 채권이 100원이라고 하면은 저희는 한 85원에 산다 이렇게 접근하시면 좋을 것 같습니다.
- 미국 국채 1년물매수외 1건· 1년
달러 예금 대신 1년짜리 미국 국채를 투자하라고 권했다. 세전 수익은 달러 예금(3.96%)과 비슷하지만 쿠폰이 0.5% 수준이고 나머지는 할인채 매수에 따른 상환차액으로 전액 비과세라 세후 수익률이 크게 높다고 설명했다. 100달러짜리를 96.4달러에 사서 1년 뒤 100달러로 돌려받는 구조라고 언급했다.
매수 · 1년
18:53 발언 듣기원본두 번째는 미국 국채인데 ... 1년짜리 미국 국채를 투자하십시오. ... 달러 예금 대신에 이거 하세요. ... 원래 100불짜리인데 지금 1년 만기 남은 채권은 한 96불에 살 수 있어요. 96.4불인데 딱 1년 뒤에는 100불로 돌려받죠.
매수 · 1년
22:02 발언 듣기원본반대로 한 1년 내에 세금 안내면서 좀 유동성 필요하다는 거는 달러 단기 국채를 하셨으면 좋겠다는 좀 말씀 좀 드리겠습니다.
- 한국 국채 10년물매수· 10년
중간 현금흐름이 필요한 사람에게 고쿠폰 장기채를 권하며, 한국 국채 10년물이 약 4.5% 수준으로 10년간 금리를 확정할 수 있다고 설명했다. 중간에 금리가 내려가 채권 가격이 오르면 매각해 차익을 얻는 두 가지 활용법을 제시했다.
하십시오. 어떻게? 어, 쿠폰이 높은 걸로.이 이 쿠폰이 높다는 거는 중간중간에 주는 현금 흐름을 많이 주는 채권을 긴 채권을 하십시오. 지금 뭐냐면은 한국의 국채도 지금 한 4.5종 되고 미국 10년 국채도 한 5%대 되는데 지금 만약에 10년짜리 국채를 산다라고 하면 현재 4.5를 10년 동안 4.5를 확정을 짓는 거잖아요.
- 미국 국채 10년물매수· 10년
미국 10년물 국채가 5%대 초반으로 10년간 금리를 확정할 수 있다고 언급하며 고쿠폰 장기채로 권했다. 중간에 금리가 내려가면 채권 가격이 올라 매각 차익을 얻을 수 있다고 설명했다.
미국 10년 국채도 한 5%대 되는데 ... 미국도 5%대 초반을 10년 동안 확정을 짓는 거죠. ... 고쿠폰 장기 채권의 장점은 중간에 이렇게 이자 받다가 중간에 금리가 내려가잖아요. 그러면 내가 좋은 채권 가격이 올라가잖아. 그럼 그건 파세요.
영상 흐름
23:40어록
14건현재 은행 1년 만기 국고채 금리는 약 3.5%인데 국민주택채권 5년물은 연 4.35%, 일반 국채는 연 4.38%, 미국 10년물 국채 금리는 5.28% 수준으로, 채권 금리가 예금보다 0.8~1.5%포인트 이상 높은 상황이라고 설명했다. 증권사 마진을 차감한 실제 매수 가능 금리로는 미국 10년물이 5.03% 수준이라고 언급했다.
예금자 보호법은 예금 보험 공사가 보장을 해 준 이거잖아요. 그 정부잖아요. 근데 국채는 정부가 발행한 채권이지 않습니까? 그러다 보니까 금액이 1억이 아니라 10억, 50억, 100억이라도 우리나라가 망하지 않으면 다 100%개런티가 되는 거죠.